Kdo by nechtěl být vlastníkem luxusní lahve vína, která každým rokem roste na ceně? Mezi koníčkem a skutečnou investicí je však obrovský rozdíl. Velký pozor si budoucí investor musí dát už na správné uskladnění vína.
Jednou z nejlepších možností, jak se účinně bránit proti vysoké inflaci, je investování. Kromě akcií, podílových fondů či dluhopisů jsou nyní stále oblíbenější také alternativní investice, které dokážou spojit příjemné s užitečným. Může jít například o umění, automobily nebo kvalitní víno, jež nejčastěji oslovuje ty, kdo dokážou jeho chuť ocenit. Aby se však víno skutečně zhodnocovalo, je zapotřebí mnohem víc než jen mít tento nápoj v oblibě.
Záleží na původu
i dostupnosti
Investiční víno musí splňovat celou řadu důležitých parametrů. Základem je špičková kvalita s originálním původem ideálně z oblasti kontrolované apelačním systémem, tedy zákonem chráněným způsobem označování vína podle místa původu hroznů.
Klíčové je také množství vyrobených lahví dané odrůdy a ročníku – obecně platí, že čím méně jich je, tím vzácnější budou. Investiční víno také musí mít potenciál v průběhu času dál zrát v lahvích. Cena se pak odvíjí nejen od původu vína a jeho kvality, ale také od ročníku či jeho dostupnosti. Důležitou roli hraje i odborné hodnocení.
Špičková investiční vína se podle expertů podílejí na celkové světové produkci vína jen z 0,2 procenta.
Počet investorů a popularita investování do vína v Česku rostou
„Před deseti lety byl pojem investiční víno spíše raritou, dnes je to běžný doplněk portfolia investorů do investičních fondů,“ říká Zlatko Míčka, zakladatel a majitel společnosti Merlot d’Or, významného českého dovozce francouzských vín. Působí také jako portfolio manažer fondu, který je zaměřený na investice do vína, sám má na starosti nákupy pro přímý prodej a do investičních skladů.
„Zatímco v Česku ale mají lidé stále větší zájem o nákup konkrétních vín, zahraniční investoři preferují spíše na víno zaměřené investiční fondy. Ty za ně vína nakoupí, uskladní a postarají se i o jejich případný prodej a zhodnocení,“ dodává.
Vývoj indexu investičních vín
Vývoj indexu tisícovky investičních vín londýnského trhu s víny Lix‑ex 1000. Jeho hodnotu určují průměrné ceny tisícovky vín z celého světa. Naprostá většina jich ale pochází z Francie, víc než polovina z Bordeaux.
Index tisícovky investičních vín určujícího londýnského trhu s víny Liv‑ex 1000 posílil od začátku letošního roku přibližně o 11 procent.
Správné uskladnění
je klíčové
Pustit se do investic s vínem na vlastní pěst není nejlepší nápad. Může se citelně prodražit, protože pro laika nejsou zákonitosti trhu a jeho úskalí hned zřejmé.
„Neznám moc lidí, kteří by dokázali kupovat správná investiční vína sami bez konzultace s experty. Naopak jsem v životě potkal mnoho takových, kteří na vlastní pěst víno na investici koupili, ale pak nevěděli, co dál,“ uvádí Zlatko Míčka.
Představa, že si člověk pořídí lahev kvalitního vína, kterou uloží do vlastní vinotéky či domácího sklepa, je úsměvná. Takové víno se podle odborníků stává téměř neprodejným, protože bez možnosti prokázat správné uskladnění jsou šance na budoucí prodej mizivé.
Průměrná doba zrání investičních vín činí 10 až 20 let. V jejím průběhu se zvyšuje kvalita vína a klesá jeho dostupnost na trhu.
„Pokud investor nakupuje konkrétní vína, je kromě kvalifikovaného poradenství při nákupu potřeba mít vyřešené i záležitosti kolem dovozu, uskladnění, a hlavně celních a daňových povinností. Ty jsou dost složité a mnohdy bývají alfou a omegou celé investice. Chyby v tomto okamžiku bývají nevratné,“ varuje Míčka. Investoři, kteří to s vínem myslí vážně, by si podle něj měli připravit zhruba dva miliony korun a vína pravidelně nakupovat v průběhu několika let.
V dobách, kdy centrální banky chrlí peníze a inflace roste, patří mezi častou volbu investorů i další alternativní investice. Chtějí tak rozložit rizika mezi více druhů aktiv a zvýšit pravděpodobnost, že jejich portfolio bude dlouhodobě ziskové.
Princip různých alternativních investic bývá podobný – pořídit si raritní zboží či dílo, která v čase nabývají na hodnotě. Mezi oblíbené alternativní investice tak patří kromě investičního vína zejména umělecká díla, poštovní známky, hodinky, single malt whisky, automobily či sportovní a historické předměty, ale třeba i tenisky, kabelky nebo lego. Investor musí ovšem brát v potaz také náklady na uskladnění či zabezpečení, pojištění a provize obchodníkům.
1.
Podle indexu Knight Frank Luxury Investment z konce loňského roku byly z pohledu zhodnocení za uplynulých deset let nejlepší investicí vzácné whisky, jež si dokázaly připsat 428 procent.
2.
Na druhém místě figurují klasická auta s výnosem 164 procent za dekádu.
3.
Investiční vína si za deset let připsala 137 procent. Za nimi následují hodinky se 108 procenty. Jen pro srovnání – trh s uměním měl za stejné období výnos „pouze“ 75 procent.
Zajímavosti ze světa aukcí roku 2021:
Výtisk prvního vydání Ústavy Spojených států se prodala loni v aukční síni Sotheby’s za 43,2 milionu dolarů, což je rekord pro kategorii knih, historických dokumentů či rukopisů. Původní odhad ceny se přitom pohyboval mezi 15 až 20 miliony dolarů.
Na aukci v americkém Monterey se prodal vůz McLaren F1 z roku 1995 s pouze 390 najetými kilometry za 20,5 milionu dolarů.
V roce 2021 se prodal také originální revolver Colt, kterým Pat Garrett zabil Billyho Kida. Cena šest milionů dolarů představuje aukční rekord pro jakoukoliv zbraň.
Aukční síň Christie’s prodala za 525 tisíc dolarů více než 4,5 miliardy let starý kus meteoritu Fukang, objevený v roce 2000 v čínské provincii Sin-ťiang.
Pár bot Nike Air Ships, ve kterých odehrál Michael Jordan svůj pátý zápas NBA, se loni prodal za rekordní sumu 1,5 milionu dolarů.
Ikonická kabelka Hermès Black Togo Birkin 35, kterou vlastnila britská herečka Jane Birkinová, se loni prodala za 119 tisíc liber.
Podobně jako u vína se i u vzácných lahví skotské whisky není jednoduché na trhu zorientovat bez konzultace s odborníkem. Investoři se v posledních letech zaměřují hlavně na raritní kousky a za uplynulou dekádu zaznamenal trh velký boom, tažený podobně jako v případě vína silnou poptávkou z Asie.
Potenciál mají lahve už od 50 tisíc korun, ovšem jejich zhodnocení ovlivňuje řada faktorů. Třeba i to, zda jde o součást produkce z již uzavřené palírny.
Například whisky z těch, které ukončily činnost v 70. či 80. letech, nyní rostou na ceně. Naopak když se palírna znovu otevře, cena starších lahví z její produkce může i klesnout. Vedle renomé palíren hraje roli také exkluzivita balení či příběh spojený se značkou.
Auta za miliony dolarů
Mezi další alternativní investice, o které je v posledních letech mezi Čechy velký zájem, patří zhodnocování peněz prostřednictvím historických aut.
V poslední době strmě stoupá třeba popularita takzvaných youngtimerů, což jsou vozy ze 70. a 80. let minulého století. S tím roste i zhodnocení, které tyto automobily nabízejí. Za zvedající se poptávkou stojí hlavně nostalgie. Lidé se k nim po letech vracejí, protože si sami pamatují, jak v těchto vozech v dobách svého mládí jezdili.
Nejdražším autem prodaným v aukci je Mercedes-Benz 300 SLR Uhlenhaut Coupé z roku 1955, který se letos prodal v aukční síti RM Sotheby’s za neuvěřitelných 142 milionů dolarů.
Větší zhodnocení, až o desítky procent ročně, však přinášejí velmi vzácná auta. Cena se odvíjí od stavu, historie a raritnosti daného vozu. I zde podle expertů platí, že pokud je investorem laik, musí si najít někoho z oboru, kdo mu s koupí pomůže, neboť jde o záležitost týdnů či měsíců.
Jednou z věcí, kterou si začínající investor nemusí na první pohled uvědomit, je množství dalších nákladů spojených s koupí takového vozu. Auto musí být garážované a pravidelně servisované.
Zejména mezi muži investory je zájem také o luxusní hodinky.
Ke zhodnocení přispívá primárně samotná značka a její tradice, exkluzivita daného modelu, dostupnost a samozřejmě poptávka. Jako u většiny podobných investic výrazně pomáhá i příběh. Hodinky Rolex Daytona, které nosil herec a automobilový závodník Paul Newman, se prodaly za 17,7 milionu dolarů.
Nejdražšími hodinkami prodanými v aukci jsou Patek Philippe Grandmaster Chime Ref. 6300A‑010, které se vydražily za 31,2 milionu dolarů.
Jak se daří alternativním investicím?
Vzácná vlna
Hodinky
Umění
Vzácná whisky
Knight Frank Luxury Investment
Mince
Kabelky
Automobilové veterány
Šperky
Barevné diamanty
Nábytek
Zdroj: The Wealth Report 2022 poradenské firmy Knight Frank, zhodnocení za rok 2021
Nemovitosti
bez rizika
Mezi populární a bezpečné formy investic patří bezesporu i nemovitosti, jež jsou mezi Čechy velmi oblíbené. Hodnota bytů či domů se za poslední dekádu na řadě míst Česka znásobila a vlivem stále silné poptávky se dá předpokládat další setrvalý růst s nízkou mírou investičního rizika.
Na rozdíl od vín, hodinek, známek nebo umění nepotřebují investoři v případě nemovitostí takovou úroveň znalostí, zkušeností a detailního přehledu o trhu.
I v případě bytů a domů si je ale potřeba dávat pozor na celou řadu věcí, jež mohou výkonnost a výhodnost investice ovlivnit – od aktuálního stavu nemovitosti, včetně případných skrytých vad, přes právní záležitosti ohledně vlastnictví až po lokalitu, jež by neměla spadat do záplavové zóny či jinak nevhodné oblasti.
Nejčastější překážkou pro většinu investorů je však v případě nemovitostí jejich vysoká cena.
Jen málokdo má na investování k dispozici miliony korun, aby si mohl pořídit investiční byt za hotové. S růstem úrokových sazeb ČNB také výrazně klesla dostupnost hypoték, které si řada lidí brala na pořízení domu či bytu k následnému pronájmu. I tuto překážku lze ale překonat – k dispozici jsou kolektivní platformy, kde se na investicích do nemovitosti podílí více investorů najednou. Mohou tak své peníze investovat i do developerských projektů, ke kterým by jinak přístup neměli.
Investown umožňuje investovat do nemovitostí všem
Přidejte se k více než 60 tisícům investorů, kterým zisky nemovitostí vydělávají.
Stabilní výnos bez velkého rizika, a hlavně bez poplatků.
Investiční platforma pomocí vlastního algoritmu vyhledává byty, developerské projekty, rekonstrukce a ostatní investiční příležitosti v oblasti nemovitostí.
Investown zpřístupňuje investiční příležitosti, ke kterým by se lidé normálně nedostali nebo jen v případě, že by disponovali částkou v řádu milionů korun.
Začít investovat můžete už od 500 korun.
V aplikaci můžete vybírat ze široké škály nemovitostí od ověřených developerů, architektů či firem. Každý projekt navíc prochází přísným schvalovacím procesem.
S Investownem nemusíte čekat na zisky celé roky. Pravidelný výnos začne investorovi chodit na účet ihned poté, co je projekt realizován.
Jak si Investown vede ve srovnání s ostatními třídami aktiv za rok 2022
Aktualizováno 24. 1. 2023
Investown
+9,37 %
−1,03 %
S&P 500
−12.80 %
Kryptoměny
−2,2 %
Zlato
Chci začít investovat
